近年来所谓"猪宰杀"式诈骗(pig butchering)从零散案件演化为跨国化、产业化的有组织犯罪,区块链取证公司Elliptic在其2025年Typologies报告中指出,这类诈骗已成为数十亿美元的灰色产业。理解其运作逻辑和链上流动路径,对交易所、监管机构及普通加密货币用户都具有重要意义。本文将梳理主要洗钱手法、链上可识别特征、平台与监管的应对措施,以及普通用户的自我保护策略,帮助各方在去中心化与匿名化趋势下更有效遏制犯罪资金流动。 所谓"猪宰杀"式诈骗,通常以虚构恋爱、投资或高收益理财为诱饵,诈骗集团长期培养受害人信任,使其持续向所谓"投资账户"或"钱包"汇款。Elliptic强调,这类犯罪现已形成批量化、流程化的资金清洗链路。受害者的资金往往首先被汇入所谓"自托管钱包",这些钱包不在中心化交易所名下,便于犯罪组织对资金进行初步整合与分割。
随后通过多层交易、跨链桥或支付代工服务等方式打散与混淆资金痕迹,最终进入更为隐蔽的出金通道或转换为稳定币以规避国际制裁与追踪。 报告揭示的关键迹象包括马甲账户的集中使用、相似的KYC信息或相同的注册地址、重复的IP登陆记录以及账户间不合常理的周期性转账。许多受害者资金在被转出后,会进入一批"清算"地址,这些地址专门用于合并不同来源的款项,再分配给位于东南亚等地的运营中心。这些运营中心常以呼叫中心或仓库形式存在,Elliptic的合规照片证据甚至显示有操作人员在实体场所协同工作,说明犯罪行为已超越传统的小规模欺诈,向企业化运作演变。 链上透明性既是加密世界的优势,也是打击犯罪的关键武器。与现金犯罪不同,区块链记录了所有交易痕迹,借助链上分析技术可以追踪资金流向、识别集群行为并揭示跨链桥与去中心化金融通道中的资金流转。
Elliptic等公司通过地址聚类、资金流向图谱、时间序列分析与行为特征识别,能够将看似分散的地址关联到同一洗钱链路或同一犯罪组织,从而为执法部门和交易平台提供可操作情报。 在洗钱技术层面,自托管钱包、跨链桥和稳定币是常被滥用的工具。自托管钱包为诈骗分子提供了初期资金整合的场所,它们不受中心化平台的AML/CFT监控约束,便于快速拆分与分发资金。跨链桥则将资金从一种区块链转移到另一种区块链,利用不同链间监管与追踪难度的不对称性打磨资金痕迹。稳定币因能在链上迅速完成价值交换且便于跨境流通,成为规避传统金融监管与国际制裁时的首选媒介。虽然许多稳定币在中心化托管方处留有可追溯记录,但洗钱者往往借助多层兑换、P2P交易或离岸交易所进一步模糊链上来源。
中心化交易所与监管机构在应对这些问题时面临复杂挑战。交易所自身的KYC/AML合规性、可疑活动监控与与链上分析公司的合作深度,直接影响其能否在资金进入平台前识别高风险来源。Elliptic的报告指出,马甲账户往往在多个受监管平台重复出现,且这些账户在被动用作中转或提现工具时,会表现出反常的交易模式,例如短时间内发生大量小额进出或频繁与已知高风险地址交互。加强KYC验证深度、采用行为指纹识别与IP地址分析、建立跨平台情报共享机制,是降低平台被滥用风险的有效手段。 监管层面的协调同样重要。加密行业的跨国特性要求各国监管机构在情报共享、冻结涉案资金和引渡执行方面形成更高效的合作机制。
Elliptic报告提醒,洗钱链路常常跨越多个司法辖区,单一国家难以独立完成完整追踪与取证;因此构建国际合作网络、统一可疑交易报告标准与加速司法协助流程,将显著提升打击效率。监管还应关注非托管工具与DeFi协议的风险,通过与链上分析服务合作制定白名单/黑名单策略,并推动链上身份验证与可疑交易报警机制的标准化。 对交易所与金融机构而言,引入先进的链上追踪与机器学习模型可以显著提高可疑交易识别率。模型应结合地址聚类信息、跨链桥交互记录、交易时间与金额分布特征、与已知诈骗模式的相似度等多维度信号,以降低误报并精准标记高风险资金流。建立快速响应流程,当系统检测到高风险入金时,平台应立即启动临时冻结、进一步KYC核查以及与执法部门的联动。与此同时,平台间的实时情报交换能帮助快速截断资金链的下一步流向,避免资金进一步渗透至更隐蔽的渠道。
个人层面的防范同样不可忽视。面对以情感或高回报为诱饵的骗局,公众应提高警觉,不轻信网络社交关系中关于投资、理财或汇款的建议。任何要求将资金转入自托管钱包或通过复杂链路转换的要求都应视为高风险信号。保存所有相关通讯记录与交易凭证,在发现可疑交易后及时向所在国家的执法机构与平台举报,以便尽早介入并最大限度保护资产。Elliptic的发现提示,许多受害人在被骗后仍抱有"自己能追回资金"的希望,延误报案反而给诈骗团伙更多时间清洗与拆分资金。 技术层面的进步为反洗钱提供了新的工具。
链上可视化、图神经网络和因果推断等方法可以更有效地识别复杂的洗钱路径,尤其是在跨链情境下对资金流的重构。与此同时,隐私增强技术的出现也给合规带来挑战,监管与技术提供者需要在保护合法隐私与防范犯罪之间找到平衡。开放数据接口与合规审计链条、鼓励合规的链上身份系统,以及对去中心化金融协议实施风控合规检查,都是未来可行的方向。 面对日益产业化的猪宰杀诈骗,监管、平台与技术供应商需要形成合力。监管应推动更严格的跨境追踪与冻结机制,并对失职的平台设立更明确的法律责任。平台应把链上风险监控置于核心合规策略,深化与区块链追踪公司的合作并在KYC流程中增强行为数据分析。
技术公司则应继续提升链上聚类精度、跨链追踪能力以及可疑行为的自动化识别能力,以便为执法与合规提供精确且可采纳的证据链。 展望未来,猪宰杀诈骗不会在短期内消失,但通过透明的链上数据、国际监管合作与技术驱动的合规实践,可以显著提高打击效率,降低犯罪收益。对普通用户而言,最有效的保护仍是谨慎的金融行为与对陌生投资信息的质疑态度。对行业参与者而言,承担起更积极的监测与信息共享责任,将是阻断洗钱链路、维护市场健康生态的关键步骤。Elliptic的报告为我们敲响了警钟:在加密货币全球化与技术演进的浪潮中,犯罪手法将不断升级,只有预防、侦测与跨界合作同步推进,才能把这类犯罪遏制在萌芽状态,并尽可能保障普通用户与市场的安全与信任。 。
