近年来，英国汽车贷款市场爆发一起震惊金融行业的佣金丑闻，涉及金额高达440亿英镑，此事件不仅揭示了汽车金融领域长期以来的不透明行为，也使监管部门和政府面临前所未有的压力。财政大臣Rachel Reeves正考虑采取极具争议的措施，推翻最高法院即将公布的一项重要裁决，旨在减轻大型贷款机构的巨额赔偿责任，稳定市场秩序，防止行业遭受重大冲击。该丑闻的核心在于汽车贷款中经常涉及的佣金支付问题。金融机构通过经纪人安排贷款，支付佣金作为中介费用，但在过去很多情况下，贷款借款人被隐瞒了佣金的具体金额和条款，导致消费者权益受损。2024年10月，英国上诉法院作出了一项具有里程碑意义的判决，认定这类佣金支付缺乏充分披露和借款人知情同意，构成违法行为。受影响的贷款量庞大，相关金融机构因此面临巨额赔偿要求，赔偿总额预计可能达到440亿英镑，涉及Lloyds、Santander、Barclays以及Close Brothers等多家行业巨头。
随着案件上诉至最高法院，市场普遍预计法院将维持上诉法院的判决，进一步明确佣金披露标准，并扩大对行业的监管范围。面对这一可能导致金融机构流动性紧张、市场融资意愿下降的局面，财政大臣Rachel Reeves及财政部正在制定应对措施。最新消息显示，政府正考虑出台紧急立法，甚至动用议会通过具有追溯效力的法律，推翻最高法院裁决的部分或全部内容，显著削减金融机构的赔偿责任。此举一旦实施，将为贷款机构减轻数十亿英镑的赔偿负担，防止赔偿事态进一步扩大，避免类似赔偿风险向其他贷款领域蔓延，包括家具和家电分期付款等消费信贷产品。同时，财政部与司法部及商务贸易部进行了密切磋商，评估立法可行性及潜在法律挑战。尽管追溯性立法在英国极为罕见且备受争议，历史上也曾先例，如2013年为了防止国家财政支出扩张通过保护公共利益而出台的《求职者（返岗计划）法案》，此次若旨在保护私营企业利益，无疑将面临较大质疑和政治风险。
行业协会对此则持强烈呼吁，金融与租赁协会（FLA）及相关贷款银行纷纷敦促政府干预，称若最高法院维持判决，汽车融资市场将遭受严重冲击。部分贷款机构已提前计提巨额赔偿准备金，Lloyds通过旗下Black Horse业务已拨备约12亿英镑，Close Brothers也相应调整了财务策略，取消股息并出售资产管理部门以缓解压力。FLA警告，若赔偿责任持续膨胀，市场可能出现贷款供应收紧、利率提升甚至部分贷款机构倒闭的风险，严重影响数百万英国消费者的购车融资需求。与此同时，财政部高度关注此事对投资环境的负面影响，担忧数额巨大的赔偿诉讼会令海外投资者对英国金融市场信心下降，甚至影响伦敦证券交易所的活跃度及融资能力。去年一月，Rachel Reeves已曾尝试插手最高法院审理过程，计划向法庭提交陈述，警告法院判决可能给经济带来难以承受的损害，但当时该请求被最高法院驳回。目前，财政部希望通过立法手段赋予议会最终权威，明确佣金支付和披露的规则。
此举旨在弥补现行普通法体系依赖司法判例造成的监管模糊，建立更具法律明确性和稳定性的框架。英国金融行为监管局（FCA）此前的监管标准相对宽松，并未要求如此高标准的佣金披露和客户同意，这也是引发争议的重要原因之一。专家分析，若政府成功推翻或修改最高法院裁决，短期内有助于金融机构缓解压力，避免行业资金链断裂。但长期来看，缺乏透明和公正的融资环境将削弱消费者信心与保护，损害市场健康可持续发展。公众与消费者权益保护组织敦促政府在保护企业利益的同时，不应牺牲消费者应有权利，应加强对汽车贷款业务的监管，建立公平透明的合同披露机制，防止类似乱象再度发生。此外，该事件使得英国金融监管体系和司法体制的关联问题暴露无遗。
普通法体系下，法院判例具备强烈解释力，但可能导致法规界限不清晰，金融机构在合规过程中面临不确定性。财政部拟定立法的意图之一，是强化议会在金融法规制定中的权威地位，提升政策的前瞻性和稳定性，减少单纯依赖法院判决带来的震荡风险。该事件对于英国金融行业乃至整个经济具有深远影响。汽车是广大民众生活必需品，而汽车贷款作为支撑行业发展的关键融资方式，其健康程度直接牵动消费者购车意愿和市场需求。赔偿案若未得到妥善解决，可能影响贷款机构的风控和资金供应，限制中古车市场及新车销售，进一步波及相关产业链。总结来说，财政大臣Rachel Reeves考虑通过立法手段推翻最高法院裁决的计划，凸显了政府在保护金融行业稳定与维护司法权威之间的艰难平衡。
440亿英镑的巨额赔偿责任，再次引发了社会对于金融透明度和消费者保护的广泛关注。未来几个月，最高法院裁决与政府后续行动将成为业内和公众关注的焦点，影响英国汽车贷款市场的规范化进程和金融监管体系的改革方向。
