2025年9月,香港三家主要发钞银行 - - 汇丰银行、渣打银行及中国银行(香港)宣布下调其最优惠贷款利率(Prime Rate),这是自去年12月以来首次出现利率下调。此次调整不仅是对香港货币市场环境的直接回应,也标志着受全球宏观经济变动影响,香港金融体系在维持稳健中寻求适度回调的重要信号。此次降息预示了香港银行体系在美元挂钩汇率制度下,对美国联邦储备局政策动作的敏捷响应。三大银行宣布将最优惠贷款利率下调12.5个基点,具体而言,汇丰及中银香港的最优惠贷款利率下降至5.125%,渣打银行调整至5.375%。与此同时,三银行也同步下调了储蓄利率至0.125%。这对广泛依托香港港元计价贷款的企业和按揭借款人来说都是实实在在的利好。
此次调整源于香港金融管理局(HKMA)紧随美联储(Fed)降息0.25个百分点,同步下调基准利率。作为美元港币挂钩机制的重要组成部分,香港货币管理局的基准利率走向通常紧贴美国联储动作,但商业银行仍独立制定其贷款及存款利率。汇丰香港区首席执行官林如锦表示,此次利率调整适应了美国降息及本地金融环境,体现出银行在变化经济条件下灵活审慎的经营策略。林如锦进一步指出,自2024年9月起迄今,汇丰已累计下调最优惠贷款利率75个基点,显示银行稳步释放流动性和减轻贷款者利率负担的决心。在住房贷款领域,利率的下调尤其重要。以一笔价值5百万港元、期限30年的贷款为例,最优惠贷款利率减低12.5个基点后,利率实际从此前的3.5%跌至3.375%。
这意味着借款人每月按揭还款额将减少约347港元,降至22,105港元,在整体现有庞大按揭贷款市场中节省了可观的资金支出。根据香港金融管理局7月底数据,香港市民及企业的按揭未偿金额高达1.887万亿港元,平均每笔按揭金额约为451万港元,因此利率微调对房地产市场具有积极提振效应。金融专家认为,尽管本次降息幅度有限,但已在市场信心层面产生正面影响,刺激房产交易及企业投资意愿,有助于缓解过去数月房地产融资压力和流动性紧张的状况。此外,降息有望促进经济复苏,尤其是对中小企业资金成本降低和消费信心恢复具有积极推动作用。汇丰、渣打与中银香港的利率调整也反映出港元与美元挂钩的货币政策框架下,银行应对外部货币环境变化的灵活应变能力。香港自建立与美元挂钩机制以来,货币管理政策多次验证其稳定金融市场的有效性,也在全球经济动荡中保障资本流动与汇率波动的可控。
此次降息,体现了在美国美联储实施中性转向甚至宽松货币政策背景下,香港银行系统对本地经济复苏及通胀态势的判断。长期来看,香港利率的阶段性调整将有助于促进房地产市场健康发展,减轻借款人财务压力,也间接支持实体经济再造和多元化转型。未来,三大发钞银行表示将继续密切关注全球经济动态及香港本地经济走势,灵活调整其的利率策略以应对市场的不确定因素。整体而言,本次汇丰、渣打及中银香港同步下调最优惠贷款利率既是货币政策传导的体现,也是助力香港稳健经济环境的积极信号。对于住房贷款消费者及中小企业而言,利率的微降实实在在降低了融资成本,有助缓解其经营和生活压力。在全球通胀缓解及国际货币政策调整的共同推动下,香港银行及消费者迎来利率新一轮调整的契机。
市场预计,其他商业银行亦将陆续跟进利率调整,为香港经济注入更多活力。随着香港经济逐步回稳,低利率环境下金融机构也将加快产品创新和服务优化,提升客户体验。此外,借助利率调整,香港房地产市场可能获得更加稳健的支撑,激发购房需求和消费潜力。总体来看,此轮银行降息是香港货币政策与国际金融环境紧密联动的结果,体现了港元体系的稳定优势及灵活应对全球经济波动的能力。企业和个人应抓住利率下调带来的融资利好,合理规划财务,促进自身发展与资产优化。未来,随着经济结构调整和金融市场逐步开放,香港有望在维持货币稳定基础上进一步拓展金融创新,为区域经济增长贡献更大动力。
此次降息不仅彰显出香港银行业对外部环境变化敏感而有序的反应机制,更为香港经济注入了积极的信心和活力。随着更多商业银行的跟进和经济基本面的改善,利率的调整将为香港迈入新一轮稳定增长周期提供坚实保障。 。
