伦敦证券交易所在数字资产领域迈出关键一步,正式挂牌推出全新的比特币质押交易所交易产品(ETP),为投资者提供了一个通过持有比特币实现收益的新途径。该产品由DeFi Technologies旗下子公司Valour发行,旨在抓住加密资产市场对收益型投资工具日益增长的需求,同时顺应英国政府逐步放松数字资产监管的趋势。比特币作为全球最知名的加密货币,一直以来以其储值属性深受投资者青睐,但其本身并不直接产生利息或质押收益。此次引入的质押ETP则突破传统限制,使持有比特币的机构和专业投资者能够享受年化1.4%的稳定收益,极大增强了比特币的投资吸引力。该质押ETP采取高安全标准,所有比特币资产均存放于冷钱包,采用多方计算(MPC)技术确保资产安全,降低潜在的黑客攻击风险。冷存储不仅是加密货币资产保障的行业标杆,更通过复杂的加密技术保护投资者资金安全,赢得市场信任。
值得关注的是,目前该产品仅向机构和专业投资者开放,反映了英国金融监管环境对普通散户投资者加密货币参与的谨慎态度。预计随着英国政府计划于2025年10月8日取消自2021年以来对零售投资者购买加密交易所交易票据(ETNs)的禁令,更多散户将获得类似投资机会,推动市场进一步扩大。关于收益来源,尽管官方公告未详细说明收益生成机制,但业内推测该ETP可能采用类似其在法国交易所上市的比特币质押产品的做法。后者利用Core Chain - - 一种基于比特币工作量证明共识机制的以太坊虚拟机(EVM)兼容Layer-1区块链网络,通过委托代币获得质押收益。这种创新的跨链技术方案为比特币持有者创造被动收入提供了新的路径。市场反应积极,DeFi Technologies在纳斯达克交易所的股价在消息公布当天上涨逾5%,显示投资者对该产品及其背后技术和市场潜力的高度认可。
比特币自身不会直接产生质押收益,其持有者过去只能通过集中式贷款平台、Layer-2网络如Stacks和Babylon,或将比特币包装成代币如Wrapped Bitcoin参与去中心化金融(DeFi)借贷协议,间接实现资产增值。此次上市的比特币质押ETP为主流金融市场和加密市场搭建了新的桥梁,有望吸引更多传统机构资金的流入。除了英国,全球范围内对比特币收益产品的需求不断增长。以美国为例,Coinbase于2025年5月推出专为非美国机构投资者设计的比特币收益基金,以满足日益上涨的流动性需求。业界领军人物如Solv Protocol联合创始人Ryan Chow指出,机构在力求保持流动性的同时,越来越倾向于采用收益型加密资产策略,不愿意轻易出售比特币。伦敦证券交易所的新型比特币质押ETP正好契合这一趋势,预示着加密投资方式的多元化和专业化。
当下英国在数字资产监管政策上显现出开放姿态,不仅放宽散户参与加密市场的限制,还积极寻求与美国在区块链和数字资产领域的合作。英国政府和行业协会纷纷推动将区块链技术纳入两国科技协作议程,期望通过政策支持和技术创新,加速数字经济的发展。伦敦证券交易所作为全球重要的金融市场之一,此次引入的比特币质押ETP不仅丰富了投资工具类型,也彰显了加密资产逐步融入主流金融体系的步伐。对投资者而言,这意味着在享有传统金融市场稳定监管的同时,能够捕捉数字资产带来的潜在高收益。未来,随着技术完善和监管进一步明朗,预计此类创新金融产品将更多面向散户用户,推动加密投资普及和市场深度提升。总的来看,伦敦证券交易所上市的新比特币质押ETP不仅是加密资产领域的一次重要创新,更是英国数字金融生态系统持续演进的标志。
它为投资者开启了一条新的财富增长道路,同时促进了加密市场的健康发展和技术进步。在全球加密资产市场日益成熟的背景下,这一创新举措有助于英国巩固其在数字经济时代的领先地位,也为全球投资者带来了更多元化的资产配置选择。 。
