近年来，随着全球地缘政治紧张局势的持续加剧，国防板块重新成为资本市场的热点之一。尤其是在特朗普总统确认美国对伊朗核设施发动突袭之后，国防股的表现尤为引人注目。华尔街的多位专业投资者和分析师纷纷表达了对国防行业未来发展的乐观看法，认为国防企业不仅能够为投资组合提供风险对冲，还将迎来长远的增长机遇。特朗普此次政策动向无疑对国防板块产生了积极的推动作用，将其重新拉回了市场的焦点位置。特朗普任内及卸任后，国防支出持续保持高位，美国政府的新一轮财政拨款计划预计将为国防企业注入更多资金，从而提升其业务规模和盈利水平。在最近即将出台的和解法案中，预计将增加超过1500亿美元的国防预算，这对相关企业而言无疑是重大利好。
投资者普遍看好通用电气航空、波音、洛克希德·马丁、雷神技术公司以及诺斯罗普·格鲁曼这些龙头企业。它们作为Invesco航空与国防ETF的主要持股，受益于整体防务开支的增长与军事技术的升级。市场对中东局势的关注度骤然上升，尤其是美国与伊朗的军事冲突，使得油价不断攀升。自6月12日以色列对伊朗发动攻击以来，油价累计上涨了14%，供应中断的担忧加剧了市场波动。这种地缘政治风险往往使得传统防御性资产表现突出，国防股也因此获得资金青睐。在今天的市场中，洛克希德·马丁和诺斯罗普·格鲁曼的股价上涨近2%，显著跑赢大市，成为最活跃的个股之一。
尤其是诺斯罗普·格鲁曼，其生产的B-2隐形轰炸机在本次对伊朗核设施的打击中发挥了关键作用。B-2项目每年为诺斯罗普带来约5亿美元收入，占公司业务的2%左右，这显示出其在高端军事装备市场的核心地位。分析师指出，随着全球冲突的升级，防务板块往往能实现超越大盘的表现。除了财务数据的支持，投资者的风险偏好也在变化，大家更倾向于配置具有防御属性的优质资产。华盛顿十字路口投资顾问的高级基金经理查德·摩根兰德在接受采访时表示，这一地区的冲突强化了他对洛克希德·马丁的长期看好。他本人已经持有该股票近三年，预计未来五年洛克希德·马丁的收益将持续增长。
摩根兰德特别提到，虽然诺斯罗普·格鲁曼同样具备盈利能力和资本结构优势，但洛克希德·马丁的估值更具吸引力。其2026年的市盈率仅约15倍，尚未经历如同行业内部分对手的估值扩张。此外，F-16与F-22战斗机相关项目的不确定因素逐步消除，也给洛克希德未来业务增长带来了积极信号。军事技术的创新和复杂程度不断提升，带动防务企业在研发投入和订单规模方面稳步增加。面对全球安全环境的变化，国防企业不断拓展新产品线，提升作战效能和技术领先优势。特朗普政府的国防策略明确了加强军事实力和强化军事同盟的方向，这不仅意味着更多的军费投入，也为相关企业开辟了广阔的成长空间。
对于投资者而言，利用像Invesco航空与国防ETF这样覆盖面广的基金产品，可以有效分散单个企业风险，同时享受行业整体增长的红利。该ETF集合了行业龙头，打造专业化的投资组合，是应对地缘风险与市场波动的理想选择。与此同时，考量油价持续上涨和供应链潜在风险，防务板块的防御特性更被凸显。与其他行业相比，国防股票在冲突升级期往往能保持较好的抗跌性和盈利增长空间。综合来看，特朗普的政策推动使得防务领域的投资价值回归，市场资金对国防股的青睐有增无减。华尔街专家普遍看好该行业未来几年内的表现，认为其仍是规避地缘政治风险、实现稳健增长的关键板块。
投资国防股不仅符合当前国际安全形势的趋势，也契合资本市场寻求稳定收益和成长潜力的需求。随着全球局势持续演变，防务企业的战略地位和盈利能力将进一步提升，为投资者带来更多机遇。未来，围绕国防技术创新、政策扶持和国际合作等驱动力，国防板块有望继续引领投资风潮，成为资产配置中的重要组成部分。
