近年来，随着比特币和以太坊等加密货币的广泛关注，数字资产行业迎来了爆发式增长。作为美国最大的加密货币交易平台之一，Coinbase在推动行业标准化和规范化方面扮演着重要角色。然而，尽管市场需求旺盛，银行和其他金融机构在涉足加密货币托管、交易执行和相关服务时，却遇到了诸多法律和监管障碍。近期，Coinbase公开呼吁美国监管机构，包括货币监理署（OCC）、联邦储备局（Fed）和联邦存款保险公司（FDIC），敦促它们明确允许银行合法提供加密货币相关服务的监管路径，寻求解决当前的法律不确定性和外部压力。 传统银行体系对加密货币的态度较为谨慎，而这种态度很大程度上源自复杂模糊的监管环境。Coinbase指出，2020年OCC发布的一项指导意见实际上成为了非正式的限制手段，使银行在开展与数字资产相关的业务时步步谨慎。
据称，从2022年3月到2023年5月期间，FDIC向多家银行发出了函件，要求它们限制或停止涉足加密货币服务，这种压力在业内引起了广泛关注和争议。国会监督委员会主席James Comer更是指出，拜登政府涉嫌施压银行“去银行化”加密企业，甚至将此行为与对社交平台施压内容审查相提并论，并呼吁对监管机构是否协同行动展开调查。 Coinbase不仅口头表达诉求，同时采取了法律行动以维护行业利益。2024年6月，Coinbase对美国证券交易委员会（SEC）和FDIC提起诉讼，指控它们联手排除加密企业进入银行金融服务渠道。2025年1月，Coinbase首席法务官Paul Grewal进一步强调，FDIC在有关加密业务限制的文件披露上存在隐瞒行为。预计Coinbase将在即将举行的参议院银行委员会关于“去银行化”现象的听证会上作证，届时金融机构将被问及其针对数字资产公司的政策和操作细节。
监管环境的变化同样带来了新的变量。2025年1月，特朗普总统再次执政，随之而来的是对加密货币管制政策的一些松绑措施。特朗普政府废除了此前要求银行将托管的加密资产列为负债的SEC规则，这被视为降低了银行提供相关服务的合规负担。此外，他还任命了前PayPal高管David Sacks为“白宫人工智能及加密货币事务负责人”，这信号着联邦政府在数字资产领域可能采取更加开放和支持的立场。 Coinbase作为美国最大比特币ETF托管商，在推动银行服务合法化方面持续发力。该公司已明确要求监管机构确认州特许银行可以合法提供或外包加密资产托管服务。
Coinbase强调，当前不明确甚至隐含禁止银行参与部分加密服务的监管环境，阻碍了金融创新和客户需求的满足。该平台呼吁OCC撤回不利于银行涉足加密业务的指导意见，并要求Fed和FDIC发布明确声明，确认银行有权与第三方加密服务商合作提供相关金融服务。 Coinbase委托三家律师事务所，联名向监管机构指出其限制银行提供加密服务的行为涉嫌违法。公司首席政策官Faryar Shirzad重申，监管清晰对于推动数字资产和传统金融体系的融合至关重要。他呼吁制定明确政策，让银行能够与可信赖的第三方服务商合作，安全合规地开展加密交易、托管等业务。 法律和监管的模糊不清是制约银行广泛介入加密货币服务的主要障碍之一。
监管机构担忧数字资产的波动性、洗钱风险和技术复杂性，倾向于采取审慎甚至限制性措施保护金融系统稳定。然而，这种过度限制也使得银行无法满足市场和客户多元化的需求，驱使行业参与者寻求突破口，这也是Coinbase主动推动政策明确化的根本动力。 美国监管环境未来仍将深刻影响加密货币行业的发展轨迹。尽管特朗普政府的部分政策变化带来了更多发展空间，但涉及跨机构协调和法律层面的深入改革依然必要。Coinbase的呼吁和法律诉讼反映出行业对于建立合理、透明且支持创新的监管体系的迫切期待。 随着数字资产的不断成熟与普及，银行在提供加密货币相关服务方面的角色愈发重要。
如果监管能够提供明确的法律框架，既保障消费者利益又促进市场创新，将有效推动加密经济与传统金融有机融合，构建更加健全和可持续的金融生态系统。 Coinbase坚持推动监管清晰，寻求为银行和客户开拓更广阔的数字资产服务空间。未来，美国金融监管机构如何回应并制定适应时代发展的政策，将成为决定加密货币行业能否步入主流金融体系的关键因素。
