在人口老龄化加剧和退休金压力上升的背景下,越来越多的老年人开始探索将寿险变现的途径,以补充退休期间的现金流。寿险作为保障生命风险的金融工具,传统意义上是为了在投保人去世后向受益人支付一笔赔偿金。然而,近年来,寿险转让(Life Settlements)逐渐成为一种创新的财务策略,使得投保人在生前便能将自己的保险政策出售给第三方,从而提前变现手中的保险资产。寿险转让的基本原理在于,投保人将现有的寿险合同卖给寿险转让服务提供商,后者成为新的保单持有人,继续缴纳保费直至被保险人去世,继而获得保险赔偿金。相比于直接退保获得的现金退保价值(Cash Surrender Value,简称CSV),通过寿险转让出售可以获得更高的现金流入,因此引起了越来越多老年人的关注。根据寿险转让协会发布的数据,2024年寿险转让交易金额达601亿美元,累计交易近30亿美元,显示这一市场正快速增长。
越来越多的老年人在将寿险转让视为一种有效的资金来源,以应对退休生活中的各种开销,例如日常生活费用、健康护理支出甚至房屋维修费用。寿险转让虽有诸多优势,但也存在无法忽视的风险和挑战。首先,该交易涉及将未来可能的赔偿金提前变现,这意味着一旦出售,保单持有人将失去未来的保障权益。原本作为家庭遗产传递的重要资产,耐心等待最终的保险赔付具有一定的安全和保障功能。而寿险转让一旦完成,原投保人便不再享有任何受益权。其次,寿险转让的交易价格虽然高于现金退保价值,但依然远低于保险合同未来理论上的赔偿金额。
买方作为投资者,追求利润回报需要基于投保人的预期寿命进行精确评估,这种估值不仅注重寿险金额的大小,也强烈关注受保人的健康状况和寿命预测。投资者往往倾向于购买预期寿命较短的保单,以期快速获得赔偿,因而有时存在对受保人生存情况的敏感甚至道德争议。很多专业人士指出,寿险转让不适合所有人,尤其是那些希望保障家庭财富或有其他遗产规划需求的投保人。此外,交易过程复杂且不统一,不同州及地区的法规亦不尽相同,这对交易的合法合规带来了不确定性。交易过程中涉及多个中间环节,包括评估机构、寿险转让公司和法律顾问,费用和佣金相加后,最终到手现金可能远低于预期。更何况,一旦出售,政策持有人在未来遭遇健康状况恶化时,将无法再依靠保单获得额外保障。
经济学家和财务顾问通常提醒,寿险转让应综合考虑投保人的具体财务状况、健康周期以及未来的资金需求。对于那些因突发财务紧张而必须变现资产的老年人,寿险转让或许提供了一个解决方案,但理想情况下应避免作为主要理财规划手段。同时,老年人在考虑寿险转让时,须谨慎采纳专业意见,避免陷入不透明的合同条款和可能的诈骗陷阱。市场中确实存在部分不良中介公司,利用受保人信息不对称,提出看似优厚的报价,实则隐含多种隐忧。此外,寿险转让对税务也存在影响。出售寿险所得款项在某些情况下可能构成应税收入,需留意相关税务政策。
相较于直接退保,寿险转让获得的额外款项虽更可观,但对应的税务责任可能更为繁重。综合考虑寿险转让的优缺点,老年消费者应清晰评估自身需求与长远规划。寿险转让作为一种金融工具,能够帮助陷入紧急财务问题的退休人士缓解短期压力,实现资金自由流动,不失为补充退休现金流的有益选择。然而,对寿险的财务价值和保障作用应有充分认识,切勿因眼前资金诱惑而忽视未来潜在的生活风险。未来,随着监管完善和市场规范,寿险转让或将发展成更加成熟和透明的金融市场,为老年人提供更为丰富的资产管理方案。与此同时,专家建议老年人提前规划退休财务,保持健康生活习惯,合理配置资产,方能在面对意外和疾病时保持经济独立和资产安全。
最终,寿险转让是一把双刃剑,需要结合个体的健康状况、财务需求和家庭规划综合判断,理性选择,才能实现既保障生活品质又稳步推进财富传承的双重目标。 。
