随着2025年美国国会从夏季休会中恢复,其对于中央银行数字货币(CBDC)的讨论再次成为公共议题的中心。中央银行数字货币作为一种由国家发行、数字化的法定货币,其推出与否不仅关系金融体系的数字化转型,也触及个人隐私权、金融监管以及国家经济战略等多方面深刻问题。目前,美国国内围绕CBDC的辩论呈现出明显的分歧,支持者与反对者各执一词,反映出数字货币走向市场之前必须解决的多重挑战。美国在国际CBDC浪潮中显得慎重而复杂,这与其他国家如中国、欧盟和印度积极试点数字货币形成鲜明对比。美国国会内部的讨论不仅反映了技术和政策层面的难题,也体现了美国独特的政治生态和社会价值观的冲突。隐私保护是美国CBDC争议的核心议题之一。
反对者担心,数字美元的使用若缺乏充分的隐私保障,可能使政府获得过度的金融数据访问权,带来大规模金融监控的风险。由众议员汤姆·埃默提出并获得通过的《反CBDC监控国家法案》便主张防止通过CBDC实现对个人交易的过度监控。埃默指出,CBDC若被设计为政府可编程控制的货币,将可能监视甚至限制公民的日常金融活动,造成对公民自由的重大威胁。支持隐私保护的声音在社交媒体和部分公众群体中引发共鸣,激发了对政府权力边界的质疑。与此形成对比的是,由政策专家和部分业内人士指出,CBDC的技术设计是多样化的,完全可以实现隐私保护与监管需求的平衡。联邦储备系统明确表态,任何CBDC的推出都需经国会明确授权,并且其设计可预设多重隐私防护措施。
项目自由研究所(Project Liberty Institute)首席执行官谢拉·沃伦认为,CBDC的风险更多是政治性言辞夸大,技术上存在制造隐私保护机制的可能。她强调,"CBDC设计包含多种可能,既可保护隐私,也可以完全透明,关键在于政策制定者的选择。"这种观点提示人们,CBDC的发展路径并非单一,折射出不同阵营对技术潜力的理解和期待存在差异。美国与全球其他主要经济体在CBDC的态度和进展上存在显著分歧。中国已率先推出数字人民币的试点项目,欧盟和印度也在积极进行相关测试和立法准备。相比之下,美国政坛普遍呈现谨慎乃至抗拒态度,部分原因是政治环境对数字货币的担忧加剧,以及对技术监管的复杂考量。
沃伦提出,美国未来更可能推进批发型CBDC,即主要用于银行间清算和大型金融交易,而零售型CBDC面向普通消费者使用的可能性较低。她认为,批发型CBDC符合美国金融市场的结构和监管需求,零售型CBDC则面临更多民众隐私和信任障碍。与此同时,稳定币的快速发展对CBDC议题产生深远影响。近日美国国会通过了《GENIUS法案》,为稳定币确立了监管框架,助推其在数字经济中的广泛应用。稳定币因其与美元等法币挂钩,具备价格稳定和高流动性的优势,成为数字支付和金融科技创新的关键推动力。沃伦表示,稳定币的兴起正在改变中央银行对数字货币需求的评估,或许使得CBDC的必要性有所减弱。
她将稳定币比喻为"数字经济的火箭燃料",预示其未来在金融体系中的重要地位。除了经济技术层面,公众对个人数据隐私的担忧也在加剧。许多人将目光更多投向日益增长的人工智能、大数据技术在个人信息收集与使用上的风险。沃伦指出,相较于CBDC潜在的金融监控风险,更紧迫和现实的隐私威胁来自个人数据的商业化利用。例如知名汽车制造商通用汽车因出售驾驶员个人数据而引发争议,这类事件反映出数字经济时代隐私保护面临的多重挑战。综上所述,美国CBDC辩论不仅是一场技术与政策的较量,更是一场关于未来数字货币如何融入社会、经济和政治体系的深刻对话。
随着全球数字货币项目加速推进,美国立法者和监管机构需要在保障隐私自由与推动创新效率之间找到平衡。如何设计一个既安全、便捷,有效防止滥用,又符合公民隐私权利的数字美元,将成为未来几年的核心议题。与此同时,稳定币的崛起及人工智能发展带来的隐私保护课题,也将持续影响美国的数字金融政策和公众舆论。展望未来,CBDC的最终形式不仅是技术选择的结果,更是社会价值观念、政治环境和经济利益共振的综合体现。美国社会需开展更深入的公共讨论,凝聚共识,为数字美元的可能到来铺平道路。无论最终决策如何,CBDC议题的活跃讨论已显著推动了对数字经济时代货币形态的认知变革,预示着金融科技与公共政策前所未有的融合与创新。
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