在加密货币日益普及的背景下，监管机构对数字资产的管理逐渐趋严。最近，加利福尼亚州金融保护与创新部（DFPI）对总部位于西雅图的加密货币服务商Coinme处以30万美元的罚款，这标志着加州首次依据其新推出的《数字金融资产法》（DFAL）进行执法的重大案例。这一事件不仅体现了加州对加密行业规范的重视，也成为全美加密监管环境逐步收紧的一个重要信号。 Coinme是一家专注于通过设置加密货币兑换机（即加密货币自动提款机，俗称“加密货币自助机”）为用户提供便捷交易服务的科技公司。其业务覆盖加州众多便利店和超市的加密设备，方便用户将现金兑换成数字货币或将数字货币提取为现金。然而，DFPI调查揭露了该公司在运行过程中存在违反DFAL多个条款的行为，主要包括未能遵守每日交易限额和缺失必要的客户收据信息披露。
根据DFAL规定，加密货币兑换机的每日交易金额不得超过1000美元，以防止大额资金快速流转而带来的风险，特别是保护易受欺诈影响的群体如老年人。然而，Coinme被发现允许客户超过该限额进行兑换和提现操作，直接违反了法规要求。此外，消费者交易收据中未能充分披露交易相关信息，使得客户在发生纠纷时缺乏明确的凭据支持。 这起案例尤其值得关注的是，Coinme被要求支付部分罚款中的约51700美元作为补偿，以偿还一名受违规行为影响的加州老年客户。这也反映出监管机构在执法时关注的不仅是企业层面违规，更强调保护个人客户权益，防范数字资产领域的欺诈和滥用行为。 加州金融保护与创新部专员KC Mohseni在公开声明中表示，这次执法行动旨在向所有加密货币自助机运营商传递强烈信号，即加州将严格执行数字资产法规，防止不法分子利用监管盲区诈骗消费者。
他指出，随着加密交易量攀升，不规范操作带来的风险日益凸显，政府必须采取有效措施保障公众尤其是弱势群体的财产安全。 近年来，随着加密货币热潮兴起，相关骗局和欺诈活动也显著增加。联邦贸易委员会（FTC）和联邦调查局（FBI）的数据显示，2020年至2023年间，与加密货币兑换机相关的诈骗损失增长近十倍。仅2024年，FBI就记录了超过2.47亿美元的此类损失。同时，投诉数量同比增长了99%。值得注意的是，60岁及以上的消费者成为受害主力，其报告的损失发生频率是年轻人的三倍多。
这一现象促使各级监管部门加快立法和执法力度。 加利福尼亚州于2023年实施DFAL，专门针对数字金融资产的管理和交易规定，旨在降低加密货币自助设备运营风险，防范对消费者的潜在损害。此次对Coinme的处罚成为加州首次依据该法的执法先例，具有里程碑意义，也为未来类似案件的处理奠定了标准。 不仅加州，其他州份对加密货币自助机监管也在加速推进。伊利诺伊州最近向州长提交了旨在加强行业规范的法律草案，该州长此前曾积极推动相关立法。佛蒙特州则于2025年5月颁布新规，明确设定了加密货币自助机的每日交易上限，以减少欺诈风险。
内布拉斯加州自2025年3月起要求运营商必须取得许可证，确保其合法合规。 从业者与投资者应密切关注监管动向，适时调整业务和投资策略。加密货币行业在快速发展中，虽然技术创新不断，但也暴露出监管缺口与安全隐患。合法合规运营不仅是企业的责任和义务，也是赢得市场信任和持续发展的关键。未来，随着更多州份效仿加州政策，制定更加严格细致的监管框架，加密交易环境将趋向规范透明。 消费者尤其是老年用户，在享受数字金融便利的同时，应提高风险意识，选择信誉良好的服务平台和运营商，避免盲目大额交易。
对于行业从业者来说，完善内部合规体系，强化客户信息披露，严格遵守交易限额，是防范违规行为和潜在法律风险的重要保障。 总结来看，Coinme此次因违反加州DFAL被处以重罚，既是监管部门维护公众利益的有力体现，也是推动整个加密货币行业迈向成熟的重要一步。伴随着监管趋严和法律框架的完善，数字资产领域将走向更加健康稳定的发展轨道。投资者和企业应循序渐进，积极适应这种变化，以实现长远利益与行业可持续发展。
